سرمایه قابل استفاده
مبلغی است که بعد از کسر هزینه دریافت واقعاً در اختیار شما می‌ماند. نرخ واقعی وام باید بر اساس همین جریان نقدی سنجیده شود.
ابزار رایگان تصمیم‌گیری مالی
محاسبه سود، اقساط، هزینه واقعی وام و بررسی توجیه‌پذیری وام برای سرمایه‌گذاری
این محاسبه‌گر چه چیزی را نشان می‌دهد؟
مبلغ وام، مدت، نرخ سود یا مبلغ قسط، هزینه‌های دریافت و در صورت وجود شرط ساخت میانگین حساب را وارد کنید. محاسبات بر اساس جریان واقعی پرداخت‌ها و فرصت جایگزین انجام می‌شود تا فقط نرخ سود اعلام‌شده وام مبنای تصمیم نباشد.
قسط و جمع بازپرداخت
قسط یا پرداخت اصلی و مجموع پرداخت‌های دوره را نشان می‌دهد. اگر مبلغ قسط را می‌دانید، لازم نیست هم‌زمان نرخ سود را وارد کنید.
نرخ اسمی و مؤثر
نرخ اسمی، نرخ ماهانه محاسبه‌شده از جریان واقعی دریافت و بازپرداخت را در ۱۲ ضرب می‌کند؛ نرخ مؤثر، اثر مرکب همان نرخ ماهانه را در یک سال نشان می‌دهد.
نقطه سر‌به‌سر وام
حداقل سود و بازده لازم را محاسبه می‌کند تا استفاده از وام، با فرض‌های واردشده و هزینه فرصت، از نظر مالی توجیه‌پذیر شود.
هزینه فرصت
فرض می‌کند اگر وام را نمی گرفتید، معادل مبلغ هر قسط را در موعد اقساط در صندوق درآمد ثابت سرمایه‌گذاری می‌کردید؛ سودی که از مجموع این سرمایه گذاری به دست می آوردید، هزینه فرصت دریافت این وام است.
سرمایه‌گذاری مبلغ وام
سناریویی را شبیه‌سازی می‌کند که پس از دریافت وام، تمام آن را در صندوق درآمد ثابت قرار دهید و اقساط وام را هر ماه از همان مبلغ موجود در صندوق درآمد ثابت برداشت و پرداخت کنید.
سؤال‌های رایج درباره محاسبه سود وام
نرخ ۳۵٪ فرصت جایگزین چه معنایی دارد؟
این فقط فرض پیش‌فرض قابل‌ویرایش برای مقایسه با یک فرصت درآمد ثابت است و بازده تضمین‌شده نیست. آن را با نرخ واقع‌بینانه و خالص از هزینه‌ای که در دسترس شماست جایگزین کنید.
نرخ مؤثر وام چه تفاوتی با نرخ سود اسمی دارد؟
نرخ اسمی از نرخ ماهانه به‌صورت ساده به سال تبدیل می‌شود؛ نرخ مؤثر، اثر مرکب همان نرخ ماهانه را نیز لحاظ می‌کند. هر دو از مبالغ دریافت و بازپرداخت محاسبه می‌شوند و ممکن است به‌دلیل هزینه دریافت و زمان‌بندی اقساط از نرخ اعلام‌شده وام بیشتر باشند. اگر بخشی از وام مسدود باشد، ارزش فعلی بازگشت آن با نرخ قراردادی در مبنای این برآورد وارد می‌شود.
وقتی مبلغ قسط را می‌دانم، نرخ سود را هم وارد کنم؟
خیر. یکی از این دو کافی است. با وارد کردن مبلغ قسط، سامانه نرخ ضمنی وام را از مبلغ وام، تعداد اقساط و جریان بازپرداخت محاسبه می‌کند.
سرمایه قابل استفاده و جمع بازپرداخت چه هستند؟
سرمایه قابل استفاده، مبلغی است که پس از کسر هزینه اولیه و مبلغ مسدودشده واقعاً اکنون در اختیار شما می‌ماند. اصل مسدودی پس از آخرین قسط بدون سود بازمی‌گردد. جمع بازپرداخت، مجموع پرداخت‌های قرارداد در طول دوره است.
حداقل سود لازم برای توجیه دریافت وام چگونه تعیین می‌شود؟
برای وام اقساطی، سود فرصت جایگزین پرداخت‌های ماهانه و بخشِ هزینه مالی که در آن منظور نشده با هم سنجیده می‌شوند؛ هزینه کسرشده از اصل وام فقط یک‌بار محاسبه می‌شود. برای بازپرداخت یکجا، هزینه مالی مستقیم مبنای محاسبه است و دوباره به آن افزوده نمی‌شود. در صورت وجود، هزینه زمانی مسدودی با نرخ قراردادی وام و هزینه فرصت ساخت میانگین حساب نیز طبق فرض‌های صفحه لحاظ می‌شوند.
چرا اقساط از ابتدای دوره دارای سود فرض نمی‌شوند؟
چون هر قسط فقط در موعد خودش وارد جریان نقدی می‌شود. برای مثال مبلغ قسط ماه ششم، شش ماه از ابتدای دوره سرمایه‌گذاری‌شده فرض نمی‌شود؛ بلکه از زمان واقعی همان پرداخت در سناریوی جایگزین اثر می‌گیرد.
شرط ساخت میانگین حساب چگونه محاسبه می‌شود؟
اصل پولی که در حساب نگه می‌دارید، اگر پس از دوره انتظار همچنان متعلق به شما باشد، هزینه از دست‌رفته نیست. فقط بازدهی که آن مبلغ می‌توانست طی روزهای انتظار با نرخ معیار بسازد، به‌عنوان هزینه فرصت به حداقل سود لازم اضافه می‌شود.
سرمایه‌گذاری مبلغ وام چگونه شبیه‌سازی می‌شود؟
مبلغ قابل استفاده وام در معیار سرمایه‌گذاری می‌شود و پرداخت‌ها در موعد خود از همان موجودی برداشت می‌شوند؛ بنابراین رشد سرمایه و کاهش ماه‌به‌ماه آن هم‌زمان دیده می‌شود.
وام با قسط کمتر یا نرخ صفر همیشه بهتر است؟
خیر. قسط کمتر ممکن است نتیجه مدت طولانی‌تر و جمع بازپرداخت بیشتر باشد. وام با سود اسمی صفر نیز می‌تواند هزینه خدمات، کارمزد یا شرط نگهداری موجودی داشته باشد.
آیا می‌توانم دو وام را فقط با نرخ سود مقایسه کنم؟
خیر. مبلغ قابل استفاده، هزینه دریافت، تعداد و مبلغ اقساط، زمان‌بندی بازپرداخت و شروط دریافت نیز مهم‌اند. دو وام با نرخ اعلام‌شده یکسان می‌توانند هزینه واقعی متفاوتی داشته باشند.
اگر هزینه دریافت وام را وارد نکنم چه می‌شود؟
اگر هزینه واقعی را وارد نکنید، سرمایه قابل استفاده بیش از واقع و هزینه وام کمتر از واقع برآورد می‌شود. همه هزینه‌های مرتبط با دریافت را تا حد امکان ثبت کنید.
آیا نتیجه این محاسبه‌گر تضمین سودآوری است؟
خیر. این ابزار بر اساس اطلاعات و فرض‌های شما محاسبه می‌کند و ریسک بازار، نقدشوندگی، توان پرداخت اقساط، وثیقه، جریمه دیرکرد و احتمال تحقق‌نیافتن بازده را تضمین یا ارزیابی نمی‌کند.
توجه: نتیجه برآوردی بر اساس اطلاعات شماست و توصیه دریافت وام، اعتبارسنجی یا تضمین بازده سرمایه‌گذاری نیست.
راهنمای استفاده و تصمیم‌گیریاگر درباره ورودی‌ها یا نتیجه مطمئن نیستید، راهنما را باز کنید.
جریان واقعی پول را وارد کنید
اصل وام، مدت، یکی از «مبلغ قسط» یا «نرخ سود»، تمام هزینه‌های دریافت و در صورت لزوم مبلغ و مدت ساخت میانگین حساب را دقیق بنویسید.
معیار واقع‌بینانه انتخاب کنید
نرخ هزینه فرصت (صندوق درآمد ثابت) یعنی بازده سالانه‌ای که بدون گرفتن وام، از سرمایه‌گذاری تدریجی اقساط انتظار دارید؛ بهتر است پس از کسر هزینه و مالیات باشد.
نقطه سر‌به‌سر را با انتظار خود بسنجید
اگر بازده واقع‌بینانه سرمایه‌گذاری شما با حاشیه امن از «بازده سالانه سر‌به‌سر» بیشتر نیست. اگر وام به منظور سرمایه‌گذاری باشد، باید هزینه های وام با سود مورد انتظار برای آن سرمایه گذاری مقایسه شود.
معنی فیلدها و نکات مهم قبل از محاسبه
فقط یکی را وارد کنید. اگر مبلغ قسط وارد کرده باشدی، نرخ سود برای اقساط محاسبه می‌شود و نرخ سود صفر فرض نمی‌شود.
کارمزد پرونده، بیمه اجباری یا مبلغ هزینه خدمات را وارد کنید. این هزینه از مبلغ واریزی وام کم می‌شود و «سرمایه قابل استفاده» را کاهش می‌دهد.
اگر پیش از دریافت وام باید پول خودتان را برای چند روز در حساب نگه دارید، مبلغ متوسط و تعداد روز را وارد کنید. ابزار فقط سود ازدست‌رفته این پول را هزینه می‌داند، نه اصل سپرده را.
هر دو از نرخ ماهانه هزینه واقعی وام ساخته می‌شوند: نرخ اسمی ۱۲ برابر نرخ ماهانه است و نرخ مؤثر، ترکیب ماه‌به‌ماه را هم لحاظ می‌کند.
قسط ماه اول فقط از پایان ماه اول و قسط ماه دوم از پایان ماه دوم وارد معیار می‌شود؛ همه اقساط از روز اول سرمایه‌گذاری نمی‌شوند.
سرمایه قابل استفاده از روز اول با نرخ معیار رشد می‌کند و قسط هر ماه فقط در سررسید همان ماه از آن کم می‌شود. مانده مثبت، سود نهایی و کسری پرداخت، زیان یا پول موردنیاز از جیب شماست.
قاعده محتاطانه: برابر شدن بازده مورد انتظار با نقطه سر‌به‌سر کافی نیست. برای خطای پیش‌بینی، افت بازار و هزینه‌های ثبت‌نشده حاشیه امن در نظر بگیرید.